根據(jù)《企業(yè)會計準則第37號——金融工具列報》，優(yōu)先股是否屬于其他權益工具，取決于其合同條款的實質(zhì)：

　　權益工具認定條件：若優(yōu)先股無強制付息義務（發(fā)行人可自主決定是否分紅）、無到期還本義務、無強制回售條款，則計入“其他權益工具”科目。

　　金融負債認定條件：若存在以下情形之一，優(yōu)先股需歸類為負債：

　　強制分紅條款（如“每年必須支付5%股息”）；

　　投資者有權要求發(fā)行人按約定價格回購（可回售條款）；

　　股息支付與發(fā)行人經(jīng)營業(yè)績無關（如固定利率且必須支付）。

　　優(yōu)先股的性質(zhì)判定需穿透合同條款，而非僅依據(jù)名稱或形式。

　　大白話解讀

　　場景1：物流企業(yè)的“降杠桿魔術”

　　某物流集團計劃以5億元收購區(qū)域競爭對手，但現(xiàn)金不足且不愿稀釋控制權：

　　發(fā)行非強制分紅優(yōu)先股，票面利率6%，計入“其他權益工具”；

　　會計處理：

　　借：銀行存款5億

　　       貸：其他權益工具—優(yōu)先股5億

　　效果：資產(chǎn)負債率從75%降至65%，成功完成并購后市場份額躍居行業(yè)第二。

　　場景2：房企的“利息滾雪球陷阱”

　　某房企為償還到期債務發(fā)行可回售優(yōu)先股：

　　條款約定“3年后投資者可按面值110%回售”；

　　結果：優(yōu)先股被認定為金融負債，3年后房企現(xiàn)金流斷裂無法贖回，觸發(fā)債務違約。

備考資料ue_arc_bkzl
請在下面紅色框內(nèi)輸入分類名稱arc_bkzl_name初級會計師

　　判斷標準

　　1.付息義務是否具有強制性

　　權益工具特征：非累積優(yōu)先股（未支付股息無需補發(fā)）或發(fā)行人可自主暫停付息。

　　案例：某新能源企業(yè)發(fā)行非強制分紅優(yōu)先股，在研發(fā)虧損期間暫停付息2年，優(yōu)先股仍計入權益工具。

　　負債特征：強制累積分紅條款（如“未支付股息需逐年累積補發(fā)”）。

　　2.是否存在回售或贖回約束

　　權益工具特征：僅發(fā)行人擁有贖回選擇權（如5年后可按面值贖回）。

　　負債特征：投資者有權要求發(fā)行人回購（如約定“上市失敗后可按年化8%回售”）。

　　3.股息是否與經(jīng)營成果掛鉤

　　權益工具特征：股息率浮動（如“股息=凈利潤的20%”）。

　　負債特征：固定股息率且必須支付（如“每年支付5%股息，與盈利無關”）。